Ein Filter klingt immer gut. „Trade nur im Aufwärtstrend." „Trade nur bei hoher Volatilität." „Trade nur in der Altcoin-Season." Jede dieser Regeln verspricht, die schlechten Trades wegzuschneiden und die guten zu behalten. Die unbequeme Wahrheit: Derselbe Filter, der eine Strategie rettet, kann die nächste erwürgen. Ein Regime-Gate ist kein Zauberstab.
Wir haben das nicht behauptet, sondern gemessen — 189 Filter-und-Strategie-Kombinationen auf Crypto, jeder Filter in Isolation. Hier ist, was die Daten sagen.
Der 200-WMA: breit hilfreich, mit einem Sternchen
Der 200-Wochen-Filter ist simpel: Handle nur, wenn der Preis über seinem 200-Wochen-Durchschnitt liegt — bleib aus tiefen Bärenmärkten raus. Über viele Strategien hebt das den Median-Ertrag deutlich: Supertrend von −5,1 % auf +33,4 % (rund 38 Punkte), Ichimoku von −31,4 % auf +34,3 % (rund 66 Punkte), EMA Cross rund 31 Punkte. Downtrends zu vermeiden ist ein großer Teil des Edges.
Aber universell ist es nicht. Auf einigen Strategien ist der Filter praktisch flach (Bollinger+RSI, Smoothed Heiken Ashi), auf Stochastic RSI schadet er leicht. Und das Sternchen: Wir bewerten jede Kombination zusätzlich mit einem Deflated-Sharpe-Test, der korrigiert, dass bei genug Versuchen einige Ergebnisse per Zufall glänzen. Die meisten „hilft"-Verdikte klären diese strengere Hürde nicht. Der Median-Lift ist echt und nützlich — aber „hebt den Median" ist nicht „statistisch kugelsicher".
ATR-Volatilität: ein Matching-Problem, kein Schalter
Der ATR-Filter lässt dich wählen: nur in ruhigen, nur in volatilen, oder nur in expandierenden Phasen handeln. Es gibt keine universell richtige Antwort. Für Trend-Follower half der Low-ATR-Filter (ruhige Einstiege vor der Bewegung): Golden Cross +14,8, Supertrend +13,9, EMA Cross +12,4, RSI/SMA +10,5 Punkte. Denselben Filter auf Bollinger+RSI — eine Mean-Reversion-Strategie — angewandt, schadete er (−3,9). Was einen Trend-Follower stärkt, entzieht einem Mean-Reverter genau die Setups, die er braucht.
ATR ist kein „Besser"-Schalter, sondern ein Matching-Problem: Trend-Strategien wollen oft die Ruhe davor oder die Expansion, Mean-Reversion will genau das Gezappel, das der Filter entfernt.
Altcoin Season: der polarisierendste Filter
Ein Filter sticht heraus, weil er in beide Richtungen extrem wirkt. Die Altcoin-Season-Gate — handle Alts nur in der Altcoin-Season — hob Ichimoku um rund 43 Punkte, Supertrend um 26, Fear&Greed Cadence um 13, EMA Cross um 12 (über 450 Runs). Auf BTC Signal dagegen zerlegte sie die Performance: von +10,9 % auf −12,5 %, ein Einbruch von rund 23 Punkten. Auf Williams Alligator −14, auf Smoothed Heiken Ashi −8.
Warum die Spaltung? BTC Signal gated bereits auf Bitcoins Trend. Ein Altcoin-Season-Gate obendrauf doppelt-filtert die Strategie ins Schweigen — sie sitzt im Cash, während die Bewegung läuft, die sie fangen sollte. Das ist die Lektion, die Filter am lautesten lehren: Wende keinen blind an.
Bullmarket-Ampel — und der eine, der bestand
Der stärkste Filter im Aggregat ist die Bullmarket-Ampel im Strict-Modus: Handle nur, wenn das Bullenmarkt-Signal voll bestätigt ist. Auf Ichimoku addierte das rund 64 Punkte, auf EMA Cross 34, Supertrend 31, MACD 18. Beeindruckende Zahlen — und genau dort versteckt sich Overfitting.
Deshalb der Deflated-Sharpe-Test. Von rund 189 Kombinationen bestand genau eine: EMA Cross + Bullmarket-strict. Alles andere — das +64-Punkte-Ichimoku-Ergebnis eingeschlossen — ist im Median echt, klärt aber die strengste Hürde nicht. Das verschweigen wir nicht; wir zeigen dir das ehrliche Konfidenz-Niveau statt nur die schöne Zahl. Und selbst die stärkste Ampel schneidet zweischneidig: Auf BTC Signal schadete der Strict-Filter (−9 Punkte).
Was das für dich heißt
Ein Filter ist kein Upgrade, das man draufschraubt. Er ist eine Wette darauf, dass ein bestimmtes Regime für eine bestimmte Strategie das richtige ist. Manchmal stimmt die Wette dramatisch, manchmal kostet sie den ganzen Edge. Die einzige ehrliche Methode ist, das Delta pro Strategie zu prüfen — und den Overfitting-Test danebenzulegen. Genau beides zeigt die Plattform.
(Ein Sonderfall: Der Min Profit Guard ist kein Regime-Gate, sondern eine per-Trade-Verlustgrenze — ein anderes Werkzeug für ein anderes Problem, das Zurückgeben von Gewinnen.)
Study the Past — Improve your Future. 🥋